5月9日晚间(jiān)，A股(gǔ)上市公司金证股份发(fā)布的(de)一则公告，在期货圈刷屏。

　　公(gōng)告(gào)显示，金(jīn)证股份正在筹划(huà)发行股(gǔ)份及支(zhī)付现金购买上海文华财(cái)经(jīng)资讯股份有限(xiàn)公司(sī)（下(xià)称文华财经）90.97％股权事(shì)项(xiàng)，同时募集配套(tào)资金(jīn)。公司股票将于2023年5月10日（星期(qī)三(sān)）开市起开始停牌，预(yù)计停牌时间不超过10个(gè)交易(yì)日。

　　文华(huá)财经两次冲击(jī)IPO无果(guǒ)

　　文(wén)华(huá)财(cái)经系头部期货软件商(shāng)。公(gōng)开资料显示，截至2021年年末，文华(huá)财(cái)经与国内139家(jiā)期(qī)货公司合作，占(zhàn)国内(nèi)期(qī)货(huò)公(gōng)司总数的92.67％。截至2021年12月，文华财经PC端交易软件的月活跃用户数（MAU）为58.19万人(rén)，移动端随身行软件的月(yuè)活跃用(yòng)户数（MAU）为(wèi)150.94万人。

　　2015年以来，文华财经(jīng)曾两次冲击A股IPO，但均未能叩(kòu)开资本(běn)市场大门。

　　文华(huá)财(cái)经的第一次IPO之旅(lǚ)要追溯到2015年，当年11月，文华财经首次报送创业板IPO申请资(zī)料。不过，在(zài)经历(lì)两(liǎng)年多的漫长等待后(hòu)，2018年(nián)4月，深交所决定终止审查，文(wén)华财(cái)经此次创业板(bǎn)IPO闯关(guān)失(shī)败。

　　2021年6月，文华财(cái)经再次递交招(zhāo)股(gǔ)书，拟冲刺创业(yè)板IPO。2022年6月，文华财(cái)经申请撤(chè)回(huí)发行上市申(shēn)请文件，深(shēn)交所决定终止对其(qí)首次公开发(fā)行股票并在创业板上市的审核。文华(huá)财经(jīng)第二次IPO也无(wú)果而终。

　　金证股份昨晚发布的公告显示，本次交易事项尚处于筹划阶段，公司目前正与交易意向(xiàng)方接洽，初步确定的(de)交易对方包括尚守哲、大连经一卓远管理(lǐ)咨询合伙(huǒ)企业（有限合(hé)伙）（下称大(dà)连经一）、苏州中新兴富新(xīn)兴产(chǎn)业投资(zī)合(hé)伙(huǒ)企(qǐ)业(yè)（有限合伙）（下称苏州中新）、上海经一投资(zī)管理(lǐ)合伙企业（有限合伙(huǒ)）（下称上海经(jīng)一）、上海兴(xīng)富创业投(tóu)资(zī)管理(lǐ)中心（有限合伙）（下称(chēng)兴富创投）、王(wáng)凯及杨(yáng)富士康在河南有多少员工 富士康是上市公司吗孝胜，前述交(jiāo)易(yì)对方合计持(chí)有标的(de)公司90.97％的股权。

　　金证(zhèng)股份表(biǎo)示(shì)，根据(jù)《上市公司(sī)重大资(zī)产重组管(guǎn)理(lǐ)办法(fǎ)（2023修订）》和(hé)《上(shàng)海证券(quàn)交易所股票上市规则（2023年2月修订）》等相关规定(dìng)，本次(cì)交易前，交易对方与公司不存在(zài)关联关系(xì)。本次交易完成后，交易对方尚守哲持有(yǒu)公司的股份比(bǐ)例预计(jì)将超过5％，本次交易预计将构成(chéng)关联交易。本次交易(yì)前，公司无控股股东(dōng)、实际控制人；本次交易完成后，公司第一大股东不会发生变化，且(qiě)不存(cún)在实际支配公司股(gǔ)份表(biǎo)决(jué)权(quán)超过30％的股东，公司仍将无控股股东、实际控制人，预计不(bù)构(gòu)成公司重(zhòng)大资(zī)产重组(zǔ)。

　　<富士康在河南有多少员工 富士康是上市公司吗img alt="刷屏期货圈！文华财经两次冲(chōng)击A股IPO无(wú)果(guǒ)后，金证股份拟收购其90.97％股(gǔ)权" src="http://getimg.jrj.com.cn/images/2023/05/weixin/one_20230510074519692.png">

　　文华财经注(zhù)册资本4000万元，实际控制人为(wèi)该公司董事长(zhǎng)兼总经(jīng)理尚守哲(zhé)。根据文华财经此前披露(lù)的招(zhāo)股(gǔ)书，截至2021年年底(dǐ)，尚守哲对文(wén)华财经的(de)直接(jiē)持股比例为64.353％，此外，还(hái)通过大(dà)连(lián)经一和上(shàng)海经一分(fēn)别控(kòng)制文(wén)华财经9％和4.95％的股份，合计控制78.303％的(de)股(gǔ)份(fèn)。

　　其他交易(yì)对(duì)方中，苏州中新、兴富创投、王凯(kǎi)及杨孝胜对(duì)文华财经(jīng)的持股(gǔ)比例(lì)分别为4.9655％、3％、2.997％、1.7％。

　　金证股份盈(yíng)利(lì)能力有(yǒu)望提(tí)升

　　作为金融科技全领域服务商(shāng)，金证股份为证(zhèng)券、基(jī)金、银(yín)行(xíng)、期货(huò)、信托、交易所、监管(guǎn)机构等行业客户提(tí)供(gōng)全技术栈、全产(chǎn)品线解(jiě)决方案(àn)，同(tóng)时与政府机关、互联网公司合(hé)作开(kāi)展包括智慧城市在(zài)内(nèi)的数字经济业务。

　　2023年一季(jì)报显示，报告期(qī)内，金证股份实现营业收(shōu)入12.64亿元，较上年(nián)同期(qī)增长2.84％；实现归属于(yú)上(shàng)市公(gōng)司股东的(de)净利润-5847.16万元。报告期内，金证股(gǔ)份(fèn)证(zhèng)券(quàn)经纪业(yè)务软件收(shōu)入较上(shàng)年同期略有(yǒu)增长，资管(guǎn)机构软件收入基本持平。报告(gào)期(qī)内(nèi)，数字经(jīng)济(jì)业务因验(yàn)收的大型政务项目(mù)成本(běn)增幅大于(yú)收入增幅，导致业务毛(máo)利率及利润下降。报告期(qī)内公司确认(rèn)投(tóu)资收益-1748万元，较(jiào)上年同期减少2035万元，主要是(shì)联营企业投资收益减少所致(zhì)。

　　截至(zhì)2023年3月底，金证(zhèng)股份总资产64.27亿元，净资(zī)产(chǎn)36.70亿(yì)元(yuán)。

　　金证(zhèng)股份(fèn)2022年年报显示，报告期内，公司实现营业(yè)收入64.78亿元，同比(bǐ)下降2.52％；实(shí)现归属于上(shàng)市公(gōng)司(sī)股(gǔ)东的净利润2.69亿(yì)元，同比增长(zhǎng)7.96％。

　　分业务(wù)来看，金(jīn)融行(xíng)业(yè)业务方(fāng)面，2022年，金证股份实现营业收(shōu)入23.25亿元，同比增(zēng)长7.25％。金证股份认(rèn)为，公司金融行业的增(zēng)长主要得(dé)益于两方面(miàn)的因(yīn)素：一是公司(sī)在(zài)证券市场行业占有率基础稳定，核心(xīn)产品需求(qiú)刚性，公司(sī)加快产品新一代产品(pǐn)布局、积极推进项目上线验收。二是在(zài)资管领域加强了资管IT业(yè)务发展力度，在多(duō)个核心产品和技术上形成领先(xiān)优势，开始进(jìn)入收获期。

　　非金融行业业务(wù)方(fāng)面，2022年，金(jīn)证股份收入为41.35亿元，同比(bǐ)下降7.49％。主要(yào)包(bāo)括(kuò)数字经(jīng)济业(yè)务、IT设备分销业务及(jí)科技园租赁业务。金证股份解释称(chēng)，非金融行业的收入下降，主要由于(yú)公司在数字经济业务上，不(bù)同程(chéng)度受到需求端的影响，项目跟进(jìn)、工程实施、验收结算审计等存在滞后。

　　毛利(lì)率(lǜ)方面，2022年(nián)，金证股份综(zōng)合(hé)毛(máo)利率(lǜ)为22.32％，较(jiào)上年增加(jiā)1.97个百分点(diǎn)。其中，金(jīn)融行业业务(wù)毛利率50.41％，较(jiào)上年增加(jiā)3.48个百分点；非金融科(kē)技业(yè)务毛利率6.53％，较上年(nián)下(xià)降0.93个百分(fēn)点。

　　交(jiāo)易标(biāo)的业(yè)绩表(biǎo)现上，公开资料显(xiǎn)示(shì)，2019—2021年，文华财经(jīng)营业收入(rù)分别(bié)为(wèi)20992.73万(wàn)元、19207.84万元和23070.03万元(yuán)；归属于母公司(sī)股东的净利润分别为7843.68万元(yuán)、7577.47万元和8512.54万元。

　　2019—2021年，文华财经营业毛利分别为16585.62万(wàn)元、14177.11万元及(jí)17168.10万元，综(zōng)合毛利率分别为(wèi)79.01％、73.81％和(hé)74.42％。

　　截至2021年年底，文华(huá)财(cái)经总资产为31708.21万元，所有者(zhě)权益(yì)为19722.56万(wàn)元，资产负(fù)债率为37.80％。

　　不难看出(chū)，无论从资产(chǎn)规模和盈(yíng)利能力(lì)来看，金证股(gǔ)份均(jūn)远(yuǎn)高于文华财经，但文华财经的(de)毛利率显(xiǎn)著高于(yú)金证(zhèng)股份(fèn)，无疑(yí)是(shì)一块(kuài)优质资产。

　　有业(yè)内人士认为，如果本次交(jiāo)易得(dé)以顺利实施(shī)，对于金证股份而言，文华财经的(de)优(yōu)质资产注入后(hòu)，其盈利能力将进(jìn)一(yī)步(bù)提升；对(duì)于文华财经而言(yán)，多年谋求上市无果后，可以实现“曲线上市”。

　　值(zhí)得(dé)注意的是，在昨(zuó)晚发(fā)布的公告(gào)中，金(jīn)证股份并(bìng)未披露具体的交(jiāo)易细节，例如交易对价等。公告显(xiǎn)示，2023年(nián)5月9日，金(jīn)证股份与主要交(jiāo)易(yì)对(duì)方就本次交易(yì)签署了(le)《意向协议(yì)书(shū)》，公司拟(nǐ)向(xiàng)主要交(jiāo)易对(duì)方发(fā)行股份及支付现金的方式(shì)购买其持(chí)有的文华(huá)财经90.97％的股权。上述《意向协议书》仅(jǐn)为(wèi)交易(yì)各(gè)方关于(yú)本次交易的(de)初(chū)步合作意向，交易(yì)各方在本次交易中的具体权利义务以(yǐ)及各(gè)项安排以交易各方最(zuì)终签署的正式交易协议为准。

　　金证股份还进行(xíng)了风险提示：截(jié)至目前，本(běn)次交易仍处于筹划阶段，交易双方(fāng)尚未签(qiān)署正式的交易协议，本次交易(yì)尚需(xū)履(lǚ)行必要的内部决策程序，并经(jīng)有权监管(guǎn)机(jī)构(gòu)批准后方(fāng)可正式实(shí)施，本次交易最终能(néng)否实施尚存在较大不(bù)确(què)定性(xìng)。

　　股价表现(xiàn)上，经历了2020—2022年连续3年的下跌之后，今年(nián)以来，金证(zhèng)股份股(gǔ)价步入上升(shēng)通(tōng)道。截至5月(yuè)9日收盘(pán)，金(jīn)证(zhèng)股(gǔ)份股价报18.94元/股，年内涨幅高达84.06％，总市值178亿元(yuán)。

未经允许不得转载：泉州电动车网 福建骑行网 富士康在河南有多少员工 富士康是上市公司吗